15 тем · ~80 минут · 30 тестов

Лекция «Оборотный капитал: три остатка на одну дату»

Три остатка, дни на базе 365 и цикл 60 дней: один день снимает рубли потока, а уценка, заём и НДС с одной стороны деньгами не являются.

Начать бесплатно Программа лекции
Для кого

Для финансового менеджера компании, который несёт собственнику один лист: сколько денег заперто в товаре, в неоплаченных отгрузках и в ещё не оплаченных поставках, какой рычаг снимает больше рублей без роста продаж и какой рычаг деньгами не является.

Продвинутый уровень
Что получишь

После лекции вы сможете

  • Развести обычный операционный цикл стандарта и денежный цикл листа: второй вычитает дни кредиторки и оценкой здоровья не является
  • Собрать лист А: DIO 50, DSO 40, DPO 30, цикл 60 дней и торговый капитал 5 200 000 ₽ при названных допущениях
  • Перевести один день в рубли потока — 100 000 ₽ дебиторки или 60 000 ₽ запаса — и не подменять линейку 140 000 ₽ ставкой кредита
  • Прочитать мост 1 100 000 ₽ и прирост 1 040 000 ₽ при тех же днях как потребность в деньгах, а не как прибыль и не как самофинансирование роста
  • Отделить от денег цикла смесь НДС, строку 1230, среднее без подписи, уценку, резерв, заём и просрочку поставщику
Программа

15 тем и 30 тестов на понимание

Каждая тема — один экран и одна мысль. В конце темы — ситуационные вопросы: ответили верно, идёте дальше.

Часть 1. Два разных цикла

1

Два цикла, которые нельзя склеить

2

Оборотный актив по пункту 14

3

Формулы дней и база 365

Часть 2. Снимок листа А

4

Что входит в три остатка

5

Лист А: 50, 40 и 30 дней

6

Сколько рублей в одном дне

Часть 3. Мост и рост

7

Лист Б: мост на 1 100 000 ₽

8

Два знаменателя: 30 и 29,2

9

Лист В: плюс 20% при тех же днях

Часть 4. Ловушки дней

10

НДС с одной стороны — 48,8 дня

11

Строка 1230 и среднее 36 дней

12

Уценка и резерв не кладут деньги

Часть 5. Заём, просрочка, границы

13

Заём цикл не укорачивает

14

Позже договора — не бесплатно

15

Что на листе говорить нельзя

Темы лекции: оборотный капитал, денежный цикл, DSO, DIO, DPO, дебиторка, запасы, кредиторка

Обновлено: 5 октября 2026

Как устроено обучение

Читаете, отвечаете, видите результат

Интерактивная лекция с тестами: тема — экран текста, за ним вопрос по этой же теме. Ни видео, ни вебинаров, ни дедлайнов.

Тесты внутри тем

30 тестов по ходу лекции — ситуационных, на понимание, а не на зубрёжку.

Старт — бесплатно и сразу

Первые темы открыты без регистрации: нажали — учитесь. Понравилось — продолжите по аккаунту, полный доступ от 99 ₽. Прогресс сохраняется на той же теме.

Вопросы

Коротко о главном

Сколько времени займёт лекция?
Около 80 минут на 15 тем. Прогресс сохраняется, поэтому лекцию можно проходить частями и возвращаться к ней позже.
Это бесплатно?
Начало — да: первые 1 тема открыты сразу, без регистрации. После бесплатной регистрации откроются темы до 2-й — вместе с частью из 30 тестов и монетами за верные ответы. Полная лекция — 99 ₽ навсегда, либо подписка на все лекции платформы от 499 ₽ в месяц.
Что у меня останется после лекции?
Лист ООО «Северная полка» выдуман и отчётностью реального лица не является. Продажи в кредит без НДС 36 500 000 ₽, себестоимость 21 900 000 ₽, год 365 дней. На листе А конец года: запас 3 000 000 ₽ и DIO 50, дебиторка 4 000 000 ₽ и DSO 40, кредиторка 1 800 000 ₽ и DPO 30. Операционный цикл листа 90 дней, денежный цикл 60, торговый капитал 5 200 000 ₽. День DSO — 100 000 ₽, день DIO и день DPO — по 60 000 ₽. Линейка на миллион при ключевой ставке 14,00% на 05.10.2026 — 140 000 ₽ за год; 383,56 ₽ — округление 140 000 / 365 до копейки, не ставка кредита и не цена факторинга. Лист Б забирает из потока 1 100 000 ₽; DPO на закупки 29,2 дня против 30 на себестоимость. Лист В при тех же днях и росте продаж на 20% просит ещё 1 040 000 ₽, хотя выручка выросла на 7 300 000 ₽. Смесь НДС даёт 48,8 дня, аванс в числителе — 47, среднее дебиторки листа Б — 36 против 40 на конец года. Деньги 900 000 ₽ и заём 2 000 000 ₽ дни не меняют. Просроченные 600 000 ₽ при 14,00% весь год и без неустойки — иллюстрация 84 000 ₽, не прогноз.
Отрицательный денежный цикл значит, что компания устойчива?
Нет. Это только арифметика выбранных формул: деньги покупателя приходят раньше, чем уходят деньги поставщику. Не оценка здоровья и не цель. Поставщик может укоротить срок.
140 000 ₽ — это цена кредита на пополнение оборота?
Нет. Это линейка: миллион, который мог бы не лежать в дебиторке, при ключевой ставке 14,00% на 05.10.2026 и неизменной ставке стоит 140 000 ₽ за год. 383,56 ₽ — округление 140 000 / 365 до копейки. Не стоимость капитала, не ставка кредита и не цена факторинга. После 05.10.2026 ставку в лист молча не продлевают.

Оборотный капитал: три остатка на одну дату — открывается прямо сейчас

15 тем, 30 тестов и около 80 минут вашего времени. Первые темы — бесплатно и без регистрации: начните и решите по делу, а не по описанию.

Начать лекцию →

Уже проходили? Личный кабинет помнит, на чём вы остановились.

Другие лекции

Ещё из каталога

Каждая лекция открывается сразу — первые темы бесплатны, подписка открывает все.

Дебиторская задолженность — как получить свои деньги, не потеряв клиента

Отсрочка — это беспроцентный кредит, который вы выдали клиенту, не будучи банком. Шестнадцать тем разбирают весь путь…

16 тем · ~75 минут

Экономика участия в тендере — во что обходится заявка, сколько стоят замороженные деньги и до какой цены опускаться на торгах

Восемь заявок по закупкам с НМЦК 3 млн ₽, одна выигранная — и 6 187 ₽, которые не вернутся никогда, потому что это…

17 тем · ~65 минут

115-ФЗ глазами обычного человека

Банк запросил документы по переводу за проданную машину или по оплате самозанятому — и дальше всё решают сроки в…

17 тем · ~70 минут